套期保值主要是現(xiàn)貨實(shí)體企業(yè)利用期貨市場(chǎng)規(guī)避和轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，目前越來(lái)越多的現(xiàn)貨企業(yè)都積極的參與到期貨市場(chǎng)當(dāng)中。在套期保值過(guò)程中，企業(yè)主要考慮的是基差風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，這兩個(gè)風(fēng)險(xiǎn)是影響套期保值效果的關(guān)鍵。
套利交易相對(duì)于投機(jī)交易的風(fēng)險(xiǎn)要小，但也存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，他是利用兩個(gè)市場(chǎng)、兩個(gè)時(shí)期或者兩個(gè)品種之間短期不合理價(jià)差所構(gòu)成的交易機(jī)會(huì)。套利交易過(guò)程中，主要是根據(jù)歷史數(shù)據(jù)對(duì)基差或者價(jià)差的變化老尋求交易機(jī)會(huì)，穩(wěn)定性較高，但在極端因素的影響下，也會(huì)有例外情況產(chǎn)生，所以套利交易同樣也要與止損相結(jié)合。
